На конец II кв. 2023 года, ПАО "Россети Урал" - рискованное, незакредитованное, неликвидное, среднеэффективное предприятие. На 1 рубль собственного капитала приходится 0.7 рубля заёмных денег. Заёмный капитал обеспечен собственными резервами на 100%. Общая задолженность компании состоит из 21 214.7 млн рублей долгосрочных обязательств и 18 727.4 млн текущих. Текущие обязательства включают в себя 13 885.6 млн срочных и 4 841.8 млн краткосрочных рублей. Ликвидность по срочным обязательствам недостаточная, по менее срочным - достаточная. В отчётном периоде компания взяла на себя дополнительно 104.0 млн рублей долгосрочных и вернула 3 454.3 млн рублей краткосрочных денег. Инвестиционный риск высокий. Кредитоспособность предприятия умеренная. ЛИСП рейтинг: rlCCC
ПАО "Россети Урал"
Общие сведения
| ПАО "Россети Урал" | |
|---|---|
| ИНН | 6671163413 |
| Полное наименование | Публичное акционерное общество "Россети Урал" |
| Вид экономической деятельности | Передача электроэнергии и технологическое присоединение к распределительным электросетям |
| Сектор рынка по ОКВЭД | Обеспечение электрической энергией, газом и паром, кондиционирование воздуха |
| Юридический адрес | 620026, г. Екатеринбург, ул. Мамина-Сибиряка, д. 140 |
| Сайт компании | https://rosseti-ural.ru/ |
| Эксперное мнение | https://fapvdo.ru/db-6671163413/ |
Облигации ПАО "Россети Урал"
Акции ПАО "Россети Урал"
Основные финансовые показатели ПАО "Россети Урал"
| II квартал 2023 г. | |
|---|---|
| Единица измерения | Тысячи рублей |
| Уставный капитал | 8 743 049 |
| Внеоборотные активы | 84 169 810 |
| Оборотные активы | 12 793 685 |
| Капитал и резервы | 53 528 705 |
| Долгосрочные обязательства | 21 214 745 |
| Краткосрочные обязательства | 22 220 045 |
| Ресурсная база | 96 963 495 |
Финансовое состояние ПАО "Россети Урал"
Динамика финансового состояния и финансовой устойчивости ПАО "Россети Урал"
Описание
Компания ПАО "Россети Урал" показала в отчётном периоде рост финансового состояния на 5% и рост финансовой устойчивости на 17%. Разница между показателями сократилась с 13п до 11п.
Уровни финансового состояния и финансовой устойчивости предприятия должны находиться как можно ближе друг к другу и "смотреть" в одном направлении. Рекомендованная разница в показателях, до 10 пунктов.
Финансовое результаты ПАО "Россети Урал"
Динамика доходов и долгов ПАО "Россети Урал"
Описание
К концу отчётного периода доход предприятия достиг отметки в 58 069 млн рублей.
Долг, ПАО "Россети Урал", сократился на 8% и составил 39 942 млн рублей.
Под долгом предприятия подразумевается заёмный капитал ПАО "Россети Урал" на конец отчётного периода. Идеальное соотношение дохода к долгу: долг падает - доход растёт; доход выше долга.
| II квартал 2023 г. | |
|---|---|
| Единица измерения | Тысячи рублей |
| Выручка | 52 461 627 |
| Себестоимость продаж | -42 919 372 |
| Коммерческие расходы | -41 611 |
| Управленческие расходы | -656 437 |
| Доходы от участия в других организациях | 1 258 079 |
| Проценты к получению | 115 987 |
| Проценты к уплате | -703 723 |
| Прочие доходы | 4 233 021 |
| Прочие расходы | -1 686 513 |
| Налог на прибыль | -2 219 492 |
Чистая прибыль
Динамика чистой прибыли ПАО "Россети Урал"
Описание
Чистая прибыль ПАО "Россети Урал" в отчётном периоде составила 9 841.6 млн рублей.
Чистая прибыль складывается из совокупного дохода компании за вычетом себестоимости продаж, коммерческих и управленческих расходов, уплаты процентов по обязательствам и налоговых отчислений.
Закредитованность
Динамика закредитованности ПАО "Россети Урал"
Описание
Закредитованность ПАО "Россети Урал": 0.7, что на 20% меньше чем в прошлом отчётном периоде.
Закредитованность предприятия отражает отношение заёмного капитала к собственному. Максимально-допустимое значение: 1.5. При бо́льших показателях, компания считается закредитованной.
Денежные потоки ПАО "Россети Урал"
| II квартал 2023 г. | |
|---|---|
| Единица измерения | Тысячи рублей |
| Операционный | 4 849 261 |
| Инвестиционный | -3 660 435 |
| Финансовый | 7 437 486 |
| Совокупный | 8 626 312 |
| Входящие денежные потоки | 12 286 747 |
| Исходящие денежные потоки | 12 286 747 |
Описание
Денежные потоки ПАО "Россети Урал" сбалансированы.
Денежные потоки компании позволяют отследить движение средств и оценить степень их излишка или недостатка.
Ликвидность ПАО "Россети Урал"
Динамика ликвидности по краткосрочным обязательствам
Описание
Ликвидность ПАО "Россети Урал" по срочным обязательствам недостаточная. На балансе компании: высоколиквидных активов на 1 428 348 тыс рублей, кредиторской задолженности на 13 885 596 тыс рублей. Дефицит ликвидности составляет 12 457 248 тыс рублей.
Ликвидность по краткосрочным обязательствам достаточная. На балансе компании: дебиторской задолженности 9 417 773 тыс рублей, краткосрочных обязательств на 4 841 774 тыс рублей. Профицит ликвидности составляет 4 575 999 тыс рублей.
Общий дефицит ликвидности по текущим обязательствам: 7 881 249 тыс рублей.
Ликвидность - способность компании погасить обязательства перед кредиторами и партнёрами на момент составления баланса при условии, полного погашения контрагентами долгов перед организацией.
Оценка инвестиционного риска
УИР зависит от финансового состояния компании и компенсируется путём оптимальной доли ценных бумаг в портфеле.
Инвестиционные показатели за II квартал 2023 г.
- УКС предприятия: 45 и соответствует 3-му классу. Умеренная кредитоспособность, высокий риск для инвестиций.
- Финансовое состояние: 39 - минимально допустимого уровня. Угроза потери инвестиций низкая.
- Финансовая устойчивость: 28 - низкая. Высокий риск дефолта. Имеются трудности по погашению задолженностей
- Эффективность бизнеса: 47. Предприятие среднеэффективное.
ЛИСП рейтинг ПАО "Россети Урал"
| Отчётный период | Доля бумаг в портфеле, % | Инвестиционный риск | Вероятность банкротства, % | ЛИСП рейтинг |
|---|---|---|---|---|
| 2016 г. | 3.07 | средний | 6.6 | rlBBB- |
| 2017 г. | 3.40 | средний | 5.3 | rlBBB |
| 2018 г. | 1.82 | высокий | 19.6 | rlB- |
| 2019 г. | 2.01 | умеренный | 14.8 | rlB |
| 2020 г. | 1.46 | высокий | 56.7 | rlCC |
| 2021 г. | 1.47 | высокий | 56.7 | rlCC |
| II квартал 2022 г. | 1.33 | высокий | 60.0 | rlC |
| 2022 г. | 1.52 | высокий | 56.7 | rlCC |
| II квартал 2023 г. | 1.68 | высокий | 29.2 | rlCCC |
Экспертное заключение
Проведённый финансовый анализ ПАО "Россети Урал" за II квартал 2023 г., показал следующие инвестиционные характеристики компании: Инвестиционная вероятность банкротства: 29.2%
Статистическая вероятность банкротства: 19.5%
❌ Ликвидность: недостаточная
✔ Закредитованность: 0.7
✔ Уровень Эффективности Бизнеса: 47
❌ Уровень КредитоСпособности: 45
❌ Уровень Инвестиционного Риска: 1.68
✔ Чистая прибыль: положительная
✔ Деятельность компании: не финансовая
Целесообразность инвестирования по купонной доходности: сильно отрицательная
На момент составления отчётности, вероятность получения дохода при инвестициях в облигации ПАО "Россети Урал", значительно ниже риска потери инвестиций.
