Рейтинг ПАО «Нефтяная компания Роснефть»: rlB+

На конец II кв. 2023 года, ПАО "НК Роснефть" - умеренно рискованное, значительно закредитованное, частично ликвидное, малоэффективное предприятие. Выручка в отчётном периоде составила 3 418 239.2 млн, чистая прибыль 257 731.2 млн рублей.


На 1 рубль собственного капитала приходится 3.58 рубля заёмных денег. Заёмный капитал обеспечен собственными резервами на 28%. Общая задолженность компании состоит из 6 471 061.4 млн рублей долгосрочных обязательств и 3 801 833.9 млн текущих. Текущие обязательства включают в себя 2 470 013.6 млн срочных и 1 331 820.4 млн краткосрочных рублей. Ликвидность по срочным обязательствам недостаточная, по менее срочным - достаточная. В отчётном периоде компания взяла на себя дополнительно 583 475.0 млн рублей долгосрочных и вернула 125 600.7 млн рублей краткосрочных денег. Инвестиционный риск умеренно высокий. Кредитоспособность предприятия умеренная. ЛИСП рейтинг: rlB+


ПАО "НК Роснефть"
ИНН7706107510
Полное наименованиеПубличное акционерное общество "Нефтяная компания Роснефть"
Вид экономической деятельностиДобыча нефти
Сектор рынка по ОКВЭДДобыча нефти и природного газа
Юридический адрес115035, г. Москва, наб.Софийская, д. 26/1
Сайт компании https://www.rosneft.ru/Investors/information/
Эксперное мнениеhttps://fapvdo.ru/db-7706107510/




II квартал 2023 г.
Единица измеренияТысячи рублей
Уставный капитал105 982
Внеоборотные активы8 046 443 710
Оборотные активы5 098 712 432
Капитал и резервы2 810 159 752
Долгосрочные обязательства6 471 061 373
Краткосрочные обязательства3 863 935 017
Ресурсная база13 145 156 142


Динамика финансового состояния и финансовой устойчивости ПАО "НК Роснефть"
Описание

Компания ПАО "НК Роснефть" показала в отчётном периоде рост финансового состояния на 12% и рост финансовой устойчивости на 4%. Разница между показателями сократилась с 23п до 21п.

Уровни финансового состояния и финансовой устойчивости предприятия должны находиться как можно ближе друг к другу и "смотреть" в одном направлении. Рекомендованная разница в показателях, до 10 пунктов.



Динамика доходов и долгов ПАО "НК Роснефть"
Описание

К концу отчётного периода доход предприятия достиг отметки в 3 480 807 млн рублей. Долг, ПАО "НК Роснефть", вырос на 3% и составил 10 272 895 млн рублей.
* Нет данных по финансовым результатам за 2022 период.

Под долгом предприятия подразумевается заёмный капитал ПАО "НК Роснефть" на конец отчётного периода. Идеальное соотношение дохода к долгу: долг падает - доход растёт; доход выше долга.

II квартал 2023 г.
Единица измеренияТысячи рублей
Выручка3 418 239 217
Себестоимость продаж-2 512 501 431
Коммерческие расходы-323 343 358
Управленческие расходы-39 538 315
Проценты к получению30 537 925
Проценты к уплате-234 040 274
Прочие доходы32 029 965
Прочие расходы-77 808 699
Налог на прибыль-54 010 825
Прочее18 167 011

Чистая прибыль


Динамика чистой прибыли ПАО "НК Роснефть"
Описание

Чистая прибыль ПАО "НК Роснефть" в отчётном периоде составила 257 731.2 млн рублей.
* Нет данных по финансовым результатам за 2022 период.

Чистая прибыль складывается из совокупного дохода компании за вычетом себестоимости продаж, коммерческих и управленческих расходов, уплаты процентов по обязательствам и налоговых отчислений.


Закредитованность


Динамика закредитованности ПАО "НК Роснефть"
Описание

Закредитованность ПАО "НК Роснефть": 3.58, что на 0% больше чем в прошлом отчётном периоде.

Закредитованность предприятия отражает отношение заёмного капитала к собственному. Максимально-допустимое значение: 1.5. При бо́льших показателях, компания считается закредитованной.


II квартал 2023 г.
Единица измеренияТысячи рублей
Операционный96 255 314
Инвестиционный-206 270 199
Финансовый347 338 191
Совокупный237 323 306
Входящие денежные потоки443 593 505
Исходящие денежные потоки443 593 505
Описание

Денежные потоки ПАО "НК Роснефть" сбалансированы.

Денежные потоки компании позволяют отследить движение средств и оценить степень их излишка или недостатка.



Динамика ликвидности по краткосрочным обязательствам
Описание

Ликвидность ПАО "НК Роснефть" по срочным обязательствам недостаточная. На балансе компании: высоколиквидных активов на 1 095 849 158 тыс рублей, кредиторской задолженности на 2 470 013 551 тыс рублей. Дефицит ликвидности составляет 1 374 164 393 тыс рублей.

Ликвидность по краткосрочным обязательствам достаточная. На балансе компании: дебиторской задолженности 3 779 728 923 тыс рублей, краткосрочных обязательств на 1 331 820 395 тыс рублей. Профицит ликвидности составляет 2 447 908 528 тыс рублей.

Общий профицит ликвидности по текущим обязательствам: 1 073 744 135 тыс рублей.

Ликвидность - способность компании погасить обязательства перед кредиторами и партнёрами на момент составления баланса при условии, полного погашения контрагентами долгов перед организацией.


Оценка инвестиционного риска ПАО "НК Роснефть", проводилась по четырём основным параметрам: УКС, УФС, УФУ, УЭБ. Шкала оценки- 100-балльная. Основное влияние на долю бумаг в портфеле оказывают УФС и УФУ.
УИР зависит от финансового состояния компании и компенсируется путём оптимальной доли ценных бумаг в портфеле.

Инвестиционные показатели за II квартал 2023 г.
  • УКС предприятия: 58 и соответствует 3-му классу. Умеренная кредитоспособность, высокий риск для инвестиций.
  • Финансовое состояние: 37 - рискованное. Структура капитала неудовлетворительна. Угроза потери инвестиций средняя.
  • Финансовая устойчивость: 58 - умеренная. Возможны временные трудности с выполнением текущих обязательств.
  • Эффективность бизнеса: 27. Предприятие малоэффективное.
Уровень инвестиционного риска
Уровень инвестиционного риска на конец отчётного периода - умеренно высокий. При инвестировании в облигации ПАО "НК Роснефть" рекомендованная доля бумаг не более 2% от объёма инвестиционного портфеля.


Отчётный
период
Доля бумаг в
портфеле, %
Инвестиционный
риск
Вероятность
банкротства, %
ЛИСП
рейтинг
2016 г.2.60умеренный9.2rlBB
2017 г.2.40умеренный12.9rlB+
2018 г.2.63умеренный9.2rlBB
2019 г.2.36умеренный12.9rlB+
2020 г.3.04средний6.6rlBBB-
2021 г.2.75умеренный9.2rlBB
2022 г.2.23умеренный12.9rlB+
II квартал 2023 г.2.38умеренный12.9rlB+


Проведённый финансовый анализ ПАО "НК Роснефть" за II квартал 2023 г., показал следующие инвестиционные характеристики компании:

Инвестиционная вероятность банкротства: 12.9%
Статистическая вероятность банкротства: 8.6%
❌ Ликвидность: недостаточная
❌ Закредитованность: 3.58
✔ Уровень Эффективности Бизнеса: 27
✔ Уровень КредитоСпособности: 58
❌ Уровень Инвестиционного Риска: 2.38
✔ Чистая прибыль: положительная
✔ Деятельность компании: не финансовая

Целесообразность инвестирования по купонной доходности: -1.4

На момент составления отчётности, вероятность получения дохода при инвестициях в облигации ПАО "НК Роснефть", соизмерима с риском потери инвестиций.



На сайте сконцентрирована информация без воды и вранья эмитентов, которая 100% поможет вам заработать и сберечь десятки, и сотни тысяч рублей. Эта информация проверена, достоверна и предоставляется совершенно бесплатно, но вы всегда можете поддержать сайт рублём или любым другим посильным способом.

Вас может заинтересовать


Подпишитесь на бесплатные аналитические обзоры, узнайте как предсказать дефолт без знаний за 5 минут и скачайте, после оформления подписки, бесплатный ЛИСП-ИР для анализа эмитентов.

При использовании материалов с этой страницы ссылка на неё обязательна
Подписаться
Уведомить о
guest
0 комментариев
Межтекстовые Отзывы
Посмотреть все комментарии