Анализ финансовых зависимостей АО "Шевченко"

Анализ финансовых зависимостей АО «Шевченко» проводится с целью выявления сильных и слабых сторон финансового состояния компании и эффективности ведения бизнеса.

Темпы роста АО "Шевченко"

Темпы роста ресурсной базы, доходов и прибыли АО "Шевченко" показывают, насколько эффективно компания использует собственные и заёмные ресурсы. Анализ проводится по результатам завершённого года.

Как читать график

При анализе ТР компании, необходимо оценить зависимость финансовых показателей относительно РБ по следующей цепочке:

👍 = ТР_{прибыли} >= ТР_{доходов} >= ТР_РБ > 0,

Если цепочка нарушается в течение трёх лет подряд, то такую компанию трудно назвать успешной и развивающейся.

Активы АО "Шевченко"

График динамики активов АО "Шевченко" показывает соотношение объёмов собственного и заёмного капиталов, а так же зависимость ресурсной базы и активов от заёмных средств.

Динамика активов АО "Шевченко"

Как читать график

Доля заёмного капитала в объёме ресурсной базы отражена закрашенной частью графика ниже красной линии. Закрашенная площадь выше линии заёмного капитала, показывает объём собственного капитала. Корреляция с красной линией говорит о силе зависимости активов компании от заёмных денег. Чем выше зависимость и чем ближе заёмный капитал к ресурсной базе, тем рискованнее бизнес компании.

Зависимости активов

Рост активов АО "Шевченко" и любой другой компании не всегда означает "хорошо", так как активы могут числиться у эмитента, а по факту находиться у контрагентов.

Зависимость активов АО "Шевченко"

Как читать график

Корреляция между оборотными активами и дебиторской задолженностью указывает на "зависание" активов у партнёров.

Корреляция между внеоборотными активами и финансовыми вложениями говорит о том, что компания финансово вкладывается в другие организации или их бумаги.

Чем ближе линии этих пар друг к другу, тем меньше активов в распоряжении компании и тем больше их у третьих лиц.

Рентабельность активов АО "Шевченко"

Рентабельность активов АО "Шевченко" позволяет оценить насколько эффективно компания использует собственные и заёмные деньги, и сможет ли она нарастить собственный капитал, чтобы сократить, или погасить заёмный.

Рентабельность активов относительно ставки ЦБ РФ

Как читать график

Рост ресурной базы должен вести компанию к росту рентабельности активов. Если это не так и рентабельность активов не растёт, или находится ниже ставки ЦБ РФ, то это указывает на неэффективное использование собственных и заёмных средств, плохую работу с контрагентами, или занижение фактических доходов компании в отчётности.

Баланс АО "Шевченко"

Сопоставить активы с другими статьями, можно по балансу АО "Шевченко"

Показать/скрыть баланс

Наименование показателя	Код	30.06.22	31.12.21	31.12.20	31.12.19	31.12.18	31.12.17
АКТИВ
I. Внеоборотные активы
Нематериальные активы	1110	0	0	0	0	0	0
Результаты исследований и разработок	1120	0	0	0	0	0	0
Нематериальные поисковые активы	1130	0	0	0	0	0	0
Материальные поисковые активы	1140	0	0	0	0	0	0
Основные средства	1150	1 198 412	1 200 205	1 152 945	1 098 200	1 043 043	1 085 346
Доходные вложения в материальные ценности	1160	0	0	0	0	0	0
Финансовые вложения	1170	0	0	0	0	550 000	1
Отложенные налоговые активы	1180	0	0	0	0	0	0
Прочие внеоборотные активы	1190	5 620	2 817	1 719	2 327	2 391	1 589
Итого по разделу I	1100	1 204 032	1 203 022	1 154 664	1 100 527	1 595 434	1 086 936
II. Оборотные активы
Запасы	1210	636 384	304 998	325 312	224 317	263 602	314 026
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	1220	34 805	0	0	303	0	14 093
Дебиторская задолженность	1230	858 813	1 318 059	819 041	1 104 253	368 219	846 508
Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)	1240	748 885	677 259	553 344	376 403	0	0
Денежные средства и денежные эквиваленты	1250	2 488	3 353	2 314	6 653	1 665	1 543
Прочие оборотные активы	1260	2 045	1 702	1 285	1 376	976	2 341
Итого по разделу II	1200	2 283 420	2 305 371	1 701 296	1 713 305	634 462	1 178 511
БАЛАНС	1600	3 487 452	3 508 393	2 855 960	2 813 832	2 229 896	2 265 447
Наименование показателя	Код	30.06.22	31.12.21	31.12.20	31.12.19	31.12.18	31.12.17
ПАССИВ
III. Капитал и резервы
Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады)	1310	104 055	104 055	104 055	104 055	104 055	104 055
Собственные акции, выкупленные у акционеров	1320	0	0	0	0	0	0
Переоценка внеоборотных активов	1340	733 348	733 348	733 348	733 348	678 387	678 387
Добавочный капитал (без переоценки)	1350	60	60	60	60	60	60
Резервный капитал	1360	5 203	5 203	5 203	5 203	5 203	5 203
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	1370	1 234 854	1 216 536	636 783	1 020 725	795 842	583 240
Итого по разделу III	1300	2 077 520	2 059 202	1 479 449	1 863 391	1 583 547	1 370 945
IV. Долгосрочные обязательства
Заемные средства	1410	19 346	23 346	40 426	0	0	247 674
Отложенные налоговые обязательства	1420	0	0	0	0	0	0
Оценочные обязательства	1430	0	0	0	0	0	0
Прочие обязательства	1450	662 749	801 627	802 385	501 005	0	0
Итого по разделу IV	1400	682 095	824 973	842 811	501 005	0	247 674
V. Краткосрочные обязательства
Заемные средства	1510	195 000	199 999	201 274	93 754	230 000	259 000
Кредиторская задолженность	1520	527 501	418 737	328 661	353 525	416 349	387 828
Доходы будущих периодов	1530	0	0	0	0	0	0
Оценочные обязательства	1540	5 336	5 482	3 765	2 157	0	0
Прочие обязательства	1550	0	0	0	0	0	0
Итого по разделу V	1500	727 837	624 218	533 700	449 436	646 349	646 828
БАЛАНС	1700	3 487 452	3 508 393	2 855 960	2 813 832	2 229 896	2 265 447
Наименование показателя	Код	30.06.22	31.12.21	31.12.20	31.12.19	31.12.18	31.12.17

АО «Шевченко». Отчётный период: II квартал 2022 года.
За 2021 год, компания показала существенный рост, как по ресурсной базе, так и по доходам с прибылью, всё как по учебнику. Однако предыдущих 2 года компания была не очень стабильна и имела снижение доходов и прибыли. Учитывая, что картина поменялась, то можно предположить, что руководством отслеживаются темпы роста компании и вносятся соответствующие коррективы.
Большая часть ресурсной базы — собственный капитал, который вместе с заёмным, частично размещён как в оборотных, так и во внеоборотных активах Оборотные активы оказывают большее влияние на рост ресурсной базы чем заёмный капитал. Связано это с тем, что компания старается погашать долги за счёт доходов от операционной деятельности. В частности, не только за счёт чистой прибыли, но и за счёт погашенной дебиторской задолженности, которая вместе с запасами составляет большую часть оборотных активов. К сожалению запасы выросли несмотря на отсутствие роста собственного и заёмного капиталов. Будем надеяться, что запасы будут реализованы, как только придёт время.
Чистая прибыль за отчётный период сильно опережает свой объём за прошлый, 2021-й, отчётный период. Компания сильно подвержена сезонности, поэтому какой будет прибыль к концу 2022 года покажет годовой отчёт.
Компания показывает удовлетворительную рентабельность активов и очевидно, что руководство её контролирует.

Финансовое состояние и ЛИСП-рейтинг эмитента