ЛИСП-3: руководство успешных инвестиций

Ни для кого не секрет, что все мы пришли на фондовый рынок с целью «заработать бабла по-лёгкому». И если ожидания от инвестиций у нас могут различаться, то реальность, в большинстве случаев, одинаковая.

Ожидания: пассивный доход; увеличение собственного капитала; обеспеченная старость; жильё; путешествия; повышение уровня жизни и т. д.

Реальность: полная или частичная потеря денег; фиксация убытков и вывод остатков денег; разочарование и отвращение к инвестициям.

Как стать успешным инвестором в этом руководстве

ЛИСП-3: руководство успешных инвестиций

Содержание руководства по работе с ЛИСП-3

данное руководство оформлено в виде ленты и будет постоянно дополняться новыми материалами по работе с ЛИСП-3

правила успешных инвестиций
назначение
первый запуск
скринер
карточка эмитента
дашборд (анализ облигаций)
акции (анализ перспектив роста)
коэффициенты
баланс
финансовые результаты
денежный поток
практический видеокурс ЛИСП

Как правильно инвестировать

Как правильно инвестировать не знает никто, но есть ряд определённых правил, которых стоит придерживаться. Чем меньше у вас опыта в инвестициях, тем точнее вы должны придерживаться этих правил. Только в этом случае ваши инвестиции будут успешными.

Правила успешных инвестиций

Проблема начинающего инвестора заключается в том, что ему кажется всё простым, и он готов доверить свои деньги первой попавшейся конторе, которая лучше всех расскажет о своей успешной успешности. Однако надо учитывать, что контора рассказывает о своих ожиданиях, которые могут быть сильно завышены и не иметь никакой связи с реальным положением дел в конторе. Именно на свои ожидания конторы занимают у вас деньги. Чтобы инвестиции в компанию стали доходными и приятными, инвестор должен уметь самостоятельно определять успешность компании и перспективы её роста.

С помощью 5-ти простых правил отбора компаний, даже начинающий инвестор сделает свои вложения прибыльными:

  1. Рассматривать только те компании, которые ведут бизнес не менее пяти лет
  2. Компания должна иметь стабильно растущую прибыль, растущий собственный капитал и высокую рентабельность
  3. Долгосрочные долги компании должны быть минимальными и полностью покрываться чистой прибылью за период до 5-и лет, лучше до 3-х лет
  4. Не инвестировать в финансово неустойчивые компании, которые функционируют на заёмном капитале, даже если цена на их бумаги растёт, а вокруг все наперебой хвастают своими успехами. Это временное явление. В случае экономического, политического кризиса, или негативного информационного фона, бумаги таких компаний надолго просядут и выходить из кризиса компания будет долго, удерживая инвестора в просадке не один год
  5. Финансовая отчётность компании должна отслеживаться ежеквартально, чтобы иметь возможность вовремя выйти из бумаг той или иной компании.

Чтобы отслеживать финансовое состояние компании по её отчётности, инвестор должен обладать экономическими знаниями и иметь возможность быстро рассчитывать основные финансовые показатели компании. Эта задача кажется невыполнимой, особенно для начинающего инвестора. Однако имея в своём арсенале Личного Инвестиционного Советника (Профессионального), инвестиции становятся менее рискованными и более доходными.
к содержанию

ЛИСП-3

назначение

Личный Инвестиционный Советник Профессиональный (ЛИСП) предназначен для:

  1. оценки финансового состояния компании, её финансовой устойчивости и перспектив роста
  2. выявления успешных и отсеивания убыточных и предбанкротных компаний
  3. сокращения риска дефолтов по облигациям и просадок по акциям

ЛИСП-3 интуитивно понятен, не требует специальных знаний и опыта в инвестициях
к содержанию

первый запуск

ЛИСП-3 — это профессиональный, интуитивно понятный инструмент для безрисковых и высокодоходных инвестиций. Программа написана на VBA для Excel из пакета MS Office. Работает только под Windows начиная с Excel — 2007. Поставляется в zip архиве и не требует специальной установки. Для обеспечения работы всего функционала ЛИСП-3 требуется разрешить выполнение макросов в среде Excel. При первом запуске потребуется ввести лицензионный код во всплывающем окне и зарегистрировать вашу копию ЛИСП-3.

В Office 365 введена блокировка всех макросов скачанных из Интернета. Чтобы запустить ЛИСП-3 в указанной версии Офиса, следует добавить папку с ЛИСП-3 в доверенные источники. Для этого переходим по пути:
Меню Файл — Параметры — Центр управления безопасностью — Параметры центра управления безопасностью — Надёжные расположения — Добавить новое расположение — Обзор — Папка с ЛИСП-3 — Также доверять всем вложенным папкам — Подтвердить выбранные действия — Перезагрузка ЛИСП-3

к содержанию

скринер

В скринере ЛИСП-3 представлены компании, которые торгуются на Московской бирже. Данные скринера обновляются и дополняются раз в сутки. Если в скринере нет интересующей вас компании или компания не имеет отчётность за 2022 год, то можно попробовать обновить данные скринера. Если данные по интересующей вас конторе остались прежними, то вам следует попробовать обновиться в другой день или подать заявку на внеочередное добавление конторы в скринер. Как подать заявку, в следующем разделе.

Все компании отсортированы в алфавитном порядке, но возможно применение фильтров и сортировки по другим полям, а так же поиск компании по имени или ИНН. Вызов окна поиска: Ctrl+F

Загрузка отчётности, расчёт финансовых показателей и переход к финансовому анализу осуществляется по клику на названии компании.

В следующих версиях в скринер ЛИСП-3 будут добавлено поле с текущим рейтингом компании, для сортировки и отбору компаний по рейтингу, а также другие поля с ключевыми финансовыми показателями компаний.
к содержанию

карточка эмитента

После выбора эмитента и клику по названию компании, в ЛИСП-3 будут загружены, с Мосбиржи, данные о наличии у эмитента ценных бумаг, а так же финансовая отчётность, за выбранный период, из базы отчётности ЛИСП. Отчётный период для загрузки можно поменять и повторно найти и загрузить данные по конторе.

На закладке «Карточка эмитента» можно попробовать найти необходимую компанию по ИНН, если этой компании нет в скринере. Если база ЛИСП прислала карточку эмитента, без отчётности, то это будет означать, что в ближайшие дни отчётность этой компании будет доступна в ЛИСП-3. Если компания не была найдена в базе, то ЛИСП-3 автоматически сформирует и отправит запрос на добавление интересующей вас конторы в базу.

Внимание!!! Не используйте «левые» ИНН и ИНН тех компаний, которые не торговались и не будут торговаться на Московской бирже в ближайшее время.
к содержанию

дашборд

Визуально оценить финансовое состояние, успешность компании и уровень тревожности за свои инвестиции можно на закладке «дашборд». По индикаторам и графикам можно мгновенно оценить как быстро, насколько успешно, и за счёт каких денег компания будет выбираться из кризиса, а также сколько бумаг стоит покупать, чтобы не иметь больших убытков в случае негативного сценария. Чем выше рейтинг, тем проще компании справиться с кризисом и тем спокойнее инвестору.

Чем крепче инвестор хочет спать и чем богаче он хочет быть, тем точнее он должен придерживаться следующих показателей.

  1. Рейтинг не ниже rlA-
  2. Финансовое состояние и финансовая устойчивость от 70 баллов с разницей показателей не более 10
  3. Эффективность не менее 15 баллов
  4. Кредитоспособность от 55 баллов, закредитованность не более 1.5, высоколиквидные активы должны превышать срочные обязательства
  5. Не более 66% активов должны находиться в компании, если 2/3 объёма ресурсной базы находятся в финансовых вложениях в другие организации, то такая компания считается финансовой и более рискованной
  6. Чистая прибыль компании положительная

к содержанию

акции

Принести прибыль могут только акции растущих компаний, чья чистая прибыль и акционерный капитал растут из года в год на фоне высокой рентабельности, а долговая долгосрочная нагрузка остаётся низкой. Компания может быть прибыльной, но не иметь перспектив роста или эти перспективы будут крайне малы.

Для успешного инвестирования в акции, индикатор «Перспективы роста» должен находиться на уровне 75 балов и выше. Но этого ещё недостаточно, чтобы добиться успеха вместе с компанией, необходимо так же обратить внимание на стабильность роста чистой прибыли, закредитованность, стоимость акций относительно стоимости активов и другие параметры.

Ни в коем случае нельзя вкладываться в акции с перспективами роста ниже 50 баллов, даже если вам из каждого утюга будут передавать новости об успешности этой компании. Скорее всего вы войдёте на максимумах и несколько лет потом будете сидеть в просадке усредняясь в надежде, что акции отрастут.

к содержанию

коэффициенты

Финансовые коэффициенты — это показатели финансового состояния компании, которые необходимо изучить, если остались вопросы к финансовой устойчивости компании, а также если хочется найти оправдание падающим графикам или застою в развитии.

Закладка «Коэффициенты» представлена показателями ликвидности и платёжеспособности компании, имущественного положения и эффективности.

На базе коэффициентов рассчитывается ЛИСП рейтинг компании и её кредитоспособность. Кредитоспособность представлена в условных единицах. Максимальное значение 3 соответствует минимальной кредитоспособности, минимальное значение 1 — максимальной кредитоспособности. Для удобного и понятного восприятия УКС ЛИСП представлен на закладке «Дашборд» 100-балльным индикатором «Кредитоспособность».

к содержанию

баланс

В случае, если для принятия правильного инвестиционного решения не хватает данных по финансовому состоянию компании, или не совсем понятны некоторые расчётные значения, мто дополнительную информацию можно получить из самого бухгалтерского баланса компании. Например, «Баланс» покажет структуру ликвидности компании и её объёмы по каждому показателю.

Кроме того, на закладке «Баланс» возможен ручной ввод отчётности по недостающему периоду, конечно только в том случае, если у вас есть эта отчётность. Перед ручным вводом следует загрузить из базы в формы ЛИСП-3 уже имеющуюся отчётность. Для этого на вкладке «Карточка эмитента» следует выбрать необходимый отчётный период и начать загрузку. На предложение программы прервать загрузку из-за отсутствия отчётности необходимо ответить «нет» и после загрузки предыдущих периодов ввести вручную данные по последнему отчётному периоду.

к содержанию

финансовые результаты

Практически всегда компании заявляют об успешном росте выручки или доходов, при этом умалчивая или не договаривая о росте долга, расходов и чистой прибыли. Если рост выручки и доходов связан с ростом долга, то это не является достижением конторы, так как истинным показателем успешности компании может быть только объём чистой прибыли и её темпы роста, которые должны опережать темпы роста расходов компании. Если это не так, то компания всегда будет занимать, а расти будет медленно, темпами, соизмеримыми с инфляцией или ниже.

к содержанию

денежный поток

Анализ денежных потоков компании покажет сколько денег получено от операционной деятельности, а сколько пришло в контору в виде займов и кредитов; сколько денег зависло у дебиторов и сколько было потрачено на развитие бизнеса.

Анализ крупнейших компаний очень показательный в плане сбалансированности денежных потоков. У компаний с многомиллиардными и триллионными оборотами денежные потоки сбалансированы до копейки, то есть сколько денег в контору пришло, столько и было задействовано на развитие и решение проблем, что нельзя сказать о небольших конторах, где зачастую денег берётся больше, чем этого требуется.

к содержанию

практический видеокурс ЛИСП

15 мая 2023 года по просьбам начинающих и продвинутых инвесторов запущен обучающий практический видеокурс по финансовому анализу для успешного инвестирования с использованием авторских методик анализа и преподавания.

Практический видеокурс ЛИСП будет состоять из 25 практических занятий. Каждое занятие — это минимум теории и максимум практики на реальных примерах с домашними заданиями. Для эффективного усваивания материала, занятия будут дозироваться по 3 видео в неделю. Видео занятий будет доступно из «Личного кабинета»

В каждом занятии будут раскрываться тонкости финансового анализа, без которых невозможны безрисковые инвестиции, и о которых я умалчиваю в аналитических обзорах. Кроме того, в процессе обучения будут раскрыты лайфхаки, которые позволят иметь доходность инвестиционного портфеля до 30% годовых. Все лайфхаки и доходности проверены на собственном опыте, и они работают 100%.

Финансовый анализ эмитентов и оценка перспектив роста компании проводится, как по общедоступным методикам, так и по авторской методике ЛИСП на базе программы ЛИСП-3

* 25 видеозанятий по авторской программе
* для начинающих и продвинутых инвесторов
* минимум теории и максимум практики
* лайфхаки и секреты успешного инвестирования
* практические задания «на дом»
* безлимитный доступ
* WhatsApp консультации по финансовому анализу
* бесплатная подписка на ЛИСП-3 на 12 месяцев
* продление лицензии на 12 месяцев, если ЛИСП-3 уже есть
* 20-летний опыт преподавания по собственной методике
* начать можно в любой момент
7.500 руб

Каждый участник практического курса ЛИСП будет иметь возможность задать мне вопросы по финансовому анализу в WhatsApp, если такие возникнут, а мой 20 летний опыт преподавания в школе сделает эти занятия интересными и доступными для понимания каждому инвестору вне зависимости от начальной финансовой подготовки и возраста.

секрет 1: без самостоятельного детального финансового анализа компании высокодоходные инвестиции невозможны

Подписаться
Уведомить о
guest
20 комментариев
Старые
Новые Популярные
Межтекстовые Отзывы
Посмотреть все комментарии