АО «Группа компаний «ЕКС» — рискованное, закредитованное, неликвидное, малоэффективное предприятие. Заёмный капитал превышает собственный в 11.41 раза и обеспечен собственными резервами на 9%. 50 млрд из 52-х млрд заёмного капитала — это текущие обязательства, которые требуют исполнения в 2022 году. Кроме того, 46 млрд рублей из этих 50-ти — срочные обязательства, которые требуют немедленного исполнения, однако из-за отсутствия достаточного количества ликвидности, это не представляется возможным, так как высоколиквидных активов у компании всего 5 млрд. Таким образом, дефицит ликвидности по срочным обязательствам составляет 41 млр рублей, который не сможет закрыть и дебиторская задолженность.
С недостаточной ликвидностью компания стабильно работает на протяжении последних трёх лет. Стабильность эта, крайне рискованная. Любое отступление от графика погашения дебиторской задолженности и компания вынуждена будет искать деньги на стороне, чтобы дотянуть до лучших времён. Компания жива только до тех пор, пока может взять в долг, как только она сделать это не сможет, дефолт обеспечен.
Последние два года, компания ничего не инвестирует в бизнес, а работает только на увеличение долга и прирост выручки. Выручка компании вместе с доходами выросла на 46%, однако на рост чистой прибыли это повлияло незначительно. Прирост выручки на 20 млрд привёл к росту чистой прибыли всего на 200 млн рублей. Бизнес неэффективный. Справедливая эффективность — 5%, или 16 баллов по 100-балльной шкале. В текущем отчётном периоде, у компании образовался значительный перевес в денежных потоках в сторону заёмных средств на сумму в 5 млрд рублей. Долговая нагрузка растёт.
❗ Деятельность компании по ОКВЭД и заявленная на сайте различаются
Общие сведения
ИНН: 5012000639
Полное наименование юридического лица: Открытое акционерное общество с ограниченной ответственностью АО ГК «ЕКС»
ОКВЭД: 46.71 — Торговля оптовая твердым, жидким и газообразным топливом и подобными продуктами
Сектор рынка по ОКВЭД: Торговля оптовая, кроме оптовой торговли автотранспортными средствами и мотоциклами
Карточка предприятия на Яндексе и отзывы о компании
Все выводы о финансовом состоянии предприятия действительны на момент составления бухгалтерского баланса (РСБУ).
❗ Политика предоставления информации
Видеообзор финансового состояния АО ГК «ЕКС»
Скачайте бесплатную версию ЛИСП-ИР-2.0 для самостоятельного, предварительного, финансового анализа прямо сейчас. Работает с MS Excel 2007 или выше.
Финансовое состояние АО ГК «ЕКС»
Финансовое состояние и финансовая устойчивость предприятия — два важных коррелирующих параметра. Линии должны находиться как можно ближе друг к другу и «смотреть» в одном направлении. Чем выше разница, тем выше риск.
Рост уровня финансового состояние к концу отчётного периода составил — 17%, рост уровня финансовой устойчивости — 24%. Сбалансированность финансовых показателей осталась на прежнем уровне.
Финансовое состояние — 20 баллов, рискованное. Финансовое положение с преобладанием заёмных средств.
Финансовая устойчивость — 24 балла. Очень высокий риск банкротства. Возможны трудности по погашению текущих обязательств.
Платёжеспособность
Коэффициент общей платёжеспособности отражает возможность предприятия погасить все свои обязательства за счёт всех своих активов. Минимальное значение — 1.0
Платёжеспособность предприятия на конец отчётного периода — 0.56 Рост платёжеспособности за отчётный период — 5%.
Финансовые результаты
Под долгом предприятия подразумевается весь заёмный капитал на конец отчётного периода. Идеальное положение дохода к долгу на графике: долг падает — доход растёт; доход выше долга.
За отчётный период, доход предприятия составил 67 млрд рублей. Прогноз суммы доходов предприятия на конец 2021 года — не проводился
Заёмный капитал к концу периода вырос на 20% и составил 52 млрд рублей.
Чистая прибыль
Рост чистой прибыли за отчётный период составил — 15%. Прогноз чистой прибыли к концу финансового года — не проводился
Эффективность
Общая оценка эффективности предприятия — 32 балла. Предприятие малоэффективное. снижение общей эффективности предприятия в отчётном периоде составил — 27%.
Инвестиционный риск
Уровень инвестиционного риска — максимальный. Доля облигаций АО ГК «ЕКС», от общей доли активов инвестиционного портфеля, может достигать 1.1%
Облигации АО ГК «ЕКС»
На фондовом рынке, предприятие представлено следующими облигациями:
| Инструмент | ISIN | Доходность, % | Купон, % | НКД | Дата купона | Погашение |
|---|---|---|---|---|---|---|
| ГК ЕКС БО1 | RU000A104BU2 | 18.54 | 13.00 | 12.11 | 20.06.2024 | 19.12.2024 |
| Облигационный долг, млн руб: 1 500 | ||||||
*Данные таблицы не отображаются в турбо-страницах
Денежные потоки АО ГК «ЕКС»
Показатели денежных потоков за отчётный период:
- Операционный — отрицательный — 2630 млн рублей
- Инвестиционный — отрицательный — 143 млн рублей
- Финансовый — положительный — 3925 млн рублей
- Совокупный: — положительный — 1153 млн рублей
Кредитоспособность АО ГК «ЕКС»
Уровень кредитоспособности (УКС) компании определяется её классом:
- 1-й класс — 1.00-1.16 — кредитоспособность высокая, минимальный риск для инвестиций
- 2-й класс — 1.17-1.58 — средняя кредитоспособность, высокий риск для инвестиций
- 3-й класс — 1.59-2.16 — умеренная кредитоспособность, значительный риск для инвестиций
- ✔ 4-й класс — 2.17-2.58 — кредитоспособность низкая, требуется взвешенное решение при инвестировании
- 5-й класс — 2.59-3.00 — предприятие некредитоспособное, максимальный риск для инвестиций
Рейтинг АО ГК «ЕКС»
Рейтинг компании напрямую зависит от уровня инвестиционного риска. Инвестиционный риск рассчитан по авторской методике «Скоринговая модель финансового анализа коммерческих предприятий «ЛИСП» и прошёл двухгодичную апробацию на финансовых показателях российских компаний.
Рейтинг ЛИСП
На основании рассчитанных коэффициентов финансового состояния предприятия, по итогам 2021 финансового года, АО ГК «ЕКС» был присвоен рейтинг ЛИСП на уровне rlRD по национальной шкале.
Рейтинг-статистика с 2019 по 2021 гг.
Рейтинг от «АКРА»: BBB(ru)
Рейтинг от «Эксперт РА»: нет
Кредитный скоринг Интерфакса: нет
Индекс Финансового Риска RusBonds: 27
Индекс Платежной Дисциплины RusBonds: 80
Индекс Должной Осмотрительности RusBonds: 1
Баланс АО ГК «ЕКС»
Финансовые коэффициенты АО ГК «ЕКС»
Экспертное заключение
АО ГК «ЕКС»
Инвестиционная вероятность банкротства: 75%
Статистическая вероятность банкротства: 50%
Целесообразность инвестирования: сильно отрицательная
На момент составления отчётности, вероятность получения дохода при инвестициях в облигации АО ГК «ЕКС» значительно ниже риска потери инвестиций.
Для самостоятельного финансового экспресс-анализа бесплатный ЛИСП-ИР-2.0 скачать
Другие эмитенты ВДО
- Рейтинг АО ХК «Новотранс» — rlD
- Рейтинг ООО «Сибнефтехимтрейд»- rlBB-
- Рейтинг АО «МХК «ЕвроХим» — rlBB-
Считаете обзор полезным?