Рейтинг ООО «ДелоПортс» — 2021 — III кв

ООО «ДелоПортс» — финансовая компания, или как они себя сами называют — инвестиционная, которая берёт деньги у одних и отдаёт другим. Именно поэтому инвестор должен не только понимать, что финансовые конторы — это всегда риск, но и более тщательно, а ещё лучше придирчиво, оценивать финансовое состояние компании. Как правило подобные структуры не имеют за душой ничего, кроме табурета на трёх ножках и складного стола. Но я не хочу сказать, что все финансовые конторы поголовно такие, есть на рынке ВДО и надёжные компании и даже в финансовом секторе. К какой категории можно отнести «ДелоПортс», и как изменилось их финансовое состояние после последнего анализа, предстоит разобраться и сделать выводы.

Рейтинг ООО "ДелоПортс" - 2021 - III кв

Общие сведения

ИНН: 7706420120

Полное наименование юридического лица: Общество с ограниченной ответственностью «ДелоПортс»

ОКВЭД: 64.99.1 — Вложения в ценные бумаги

Сектор рынка по ОКВЭД: Деятельность по предоставлению финансовых услуг, кроме услуг по страхованию и пенсионному обеспечению

Официальный сайт компании

Карточка предприятия на Яндексе и отзывы о компании

Все выводы о финансовом состоянии предприятия действительны на момент составления бухгалтерского баланса (РСБУ).

❗ Политика предоставления информации

Финансовое состояние ООО «ДелоПортс»

Финансовое состояние и финансовая устойчивость предприятия — два важных коррелирующих параметра. Линии должны находиться как можно ближе друг к другу и «смотреть» в одном направлении. Чем выше разница, тем выше риск.

Динамика финансового состояния и финансовой устойчивости
Динамика финансового состояния и финансовой устойчивости

Рост уровня финансового состояние к концу отчётного периода составил — 2%, уровень финансовой устойчивости остался на прежнем уровне. Стабильность финансовых показателей ухудшилась.

Уровень финансового состояния
Уровень финансового состояния

Финансовое состояние — 83 балла, близко к оптимальному. Угроза потери инвестиций низкая

Уровень финансовой устойчивости
Уровень финансовой устойчивости

Финансовая устойчивость — 85 баллов. Есть запас прочности по погашению текущих обязательств.

Платёжеспособность

Коэффициент общей платёжеспособности отражает возможность предприятия погасить все свои обязательства за счёт всех своих активов. Минимальное значение — 1.0

Динамика платёжеспособности ООО "ДелоПортс"
Динамика платёжеспособности ООО «ДелоПортс»

Платёжеспособность предприятия на конец отчётного периода — 1.12. Стабильный показатель платёжеспособности последние три года.

Финансовые результаты

Под долгом предприятия подразумевается весь заёмный капитал на конец отчётного периода. Идеальное положение дохода к долгу на графике: долг падает — доход растёт; доход выше долга.

Динамика доходов и долгов ООО "ДелоПортс"
Динамика доходов и долгов ООО «ДелоПортс»

За отчётный период, доход предприятия составил 10.3 млрд рублей. Прогноз суммы доходов предприятия на конец 2021 года — 12-14 млрд рублей

Заёмный капитал к концу периода увеличился на 13% и составил 16.7 млрд рублей.

Финансовые результаты
Финансовые результаты

Чистая прибыль

Кривая чистой прибыли должна быть, как можно ближе к трендовой линии. Направление трендовой линии и чистой прибыли — вверх.

Динамика чистой прибыли ООО "ДелоПортс"
Динамика чистой прибыли ООО «ДелоПортс»

Чистая прибыль предприятия нестабильна и имеет тенденцию к дальнейшему росту. Рост чистой прибыли за отчётный период составил — 87%. Прогноз чистой прибыли к концу финансового года — 8-10 млрд рублей. Велика вероятность падения чистой прибыли в 2022 году до уровня 4-5 млрд рублей..

Эффективность

Динамика общей эффективности
Динамика общей эффективности

Общая эффективность предприятия — хорошая. Рост общей эффективности предприятия в отчётном периоде составил — 81%.

Уровень общей эффективности
Уровень общей эффективности

Общая оценка эффективности предприятия — 25 баллов. Предприятие эффективное.

Инвестиционный риск

Уровень инвестиционного риска ООО "ДелоПортс"
Уровень инвестиционного риска ООО «ДелоПортс»

Уровень инвестиционного риска — средний, ближе к минимальному. Доля облигаций ООО «ДелоПортс», от общей доли активов инвестиционного портфеля, может достигать 4.19%

Облигации ООО «ДелоПортс»

На фондовом рынке, предприятие представлено следующими облигациями:

наименование — доходность эф./купон., %

  1. ДелоПортс-001P-01-боб — 10.94/9.4
  2. ДелоПортс-001P-02-боб — 9.55/6.75

Общий облигационный долг: 17.2 млрд рублей
Средняя доходность эф./купон., %: 10.25/8.1
Все выпуски зарегистрированы по упрощённой схеме.

47% всех дефолтов приходится на облигации выпущенные финансовыми и инвестиционными компаниями.
Подробнее…(факт 4)

97% всех дефолтов приходится на облигации с упрощённой регистрацией.
Подробнее…(факт 5)

Денежные потоки ООО «ДелоПортс»

Показатели денежных потоков за отчётный период:

  • Операционный — положительный— 4.6 млрд рублей
  • Инвестиционный — отрицательный — 77 млн рублей
  • Финансовый — положительный — 3.3 млрд рублей
  • Совокупный: — положительный — 7.9 млрд рублей
Денежный поток ООО "ДелоПортс"
Денежный поток ООО «ДелоПортс»

Кредитоспособность ООО «ДелоПортс»

Уровень кредитоспособности ЛИСП
Уровень кредитоспособ-ности ЛИСП

Уровень кредитоспособности (УКС) компании определяется её классом.

  • 1-й класс — 1.00-1.10 — кредитование не вызывает сомнений
  • 2-й класс — 1.11-2.40 — требуется взвешенное решение при кредитовании
  • 3-й класс — 2.41-3.00 — кредитование связано с повышенным риском.

Рейтинг ООО «ДелоПортс»

Рейтинг компании напрямую зависит от уровня инвестиционного риска. Инвестиционный риск рассчитан по авторской методике «Скоринговая модель финансового анализа коммерческих предприятий «ЛИСП» и прошёл двухгодичную апробацию на финансовых показателях российских компаний.

Рейтинг ЛИСП

Рейтинг ЛИСП
Рейтинг ЛИСП

На основании рассчитанных коэффициентов финансового состояния предприятия, по итогам III кв 2021 финансового года, ООО «ДелоПортс» был присвоен рейтинг ЛИСП на уровне ruА+ по национальной шкале.

Рейтинг-статистика с 2017 по III кв 2021 гг.

Динамика изменений рейтинга
Динамика изменений рейтинга

Рейтинг от «АКРА»: нет
Рейтинг от «Эксперт РА»: ruAA-
Кредитный скоринг Интерфакса: BBB+{ru}
Индекс Финансового Риска RusBonds: 73
Индекс Платежной Дисциплины RusBonds: нет
Индекс Должной Осмотрительности RusBonds: 1

Экспертное заключение

❗ ООО «ДелоПортс» — незакредитованное, финансово устойчивое, платёжеспособное, частично ликвидное, достаточно эффективное предприятие.

Собственный капитал превышает заёмный в 1.45 раза. Рост собственного капитала соизмерим с ростом заёмного. Собственный оборотный капитал увеличился на 46%. Долгосрочные обязательства в отчётном периоде остались на прежнем уровне. Доля текущих обязательств выросла с 0.8 до 3 млрд рублей. Учитывая объём наиболее ликвидных и менее ликвидных активов, 11 млрд рублей, предприятие не должно испытывать трудности при погашении текущих обязательств.

Общая эффективность предприятия за отчётный период увеличилась на 81%. Высокая эффективность компании, 25%, показана за счёт увеличения чистой рентабельности доходов. Поскольку деятельность компании — финансовая, то основная доля доходов — от участия в других организациях. Управленческие, коммерческие и прочие расходы, относительно доходов — низкие: доход — 10 млрд рублей, чистая прибыль — 8 млрд рублей. Именно этот факт и послужил росту эффективности. Текущую эффективность компании можно считать справедливой.

Операционная деятельность компании принесла прибыль в размере 4.6 млрд рублей и это несмотря на то, что 5 млрд рублей «зависло» в дебиторской задолженности. В отчётном периоде компания не вкладывалась в долгосрочные активы, как результат — инвестиционный денежный поток отрицательный — 76 млн рублей. Учитывая размер прибыли, этим убытком компания может пренебречь.

За счёт высокой прибыли, компания успешно справляется с текущими обязательствами. После оплаты долгов, финансовый денежный поток положительный. Следует отметить, что финансовый денежный поток положительный не за счёт новых займов, а за счёт реинвестирования 2.8 млрд собственной прибыли. Явление редкое на рынке ВДО. Обычно в этом месте у компаний образуется финансовая дыра, которую латают новыми займами. Совокупный денежный поток предприятия в отчётном периоде положительный — 7.8 млрд рублей, в предыдущих 3-х периодах, 2018-2020, он также положительный, в среднем 4 млрд рублей.

Инвестиционная вероятность банкротства: 1.8%

Статистическая вероятность банкротства: 1.2%

Целесообразность инвестирования: +6.6

Инвестиционный риск оправдан:
✔ высокой купонной доходностью;
✔ надёжностью финансового состояния.

На момент составления отчётности, вероятность получения дохода при инвестициях в облигации ООО «ДелоПортс» выше риска потери инвестиций.

Желаю вам доходных инвестиций. С уважением, Алексей Степанович Галицкий.

Баланс ООО «ДелоПортс»

Баланс ООО "ДелоПортс"
Баланс ООО «ДелоПортс»

Финансовые коэффициенты ООО «ДелоПортс»

 Финансовые коэффициенты ООО "ДелоПортс"
Финансовые коэффициенты ООО «ДелоПортс»

Финансовый анализ выполнен с помощью ЛИСП-1.0

Предыдущий финансовый анализ ООО «ДелоПортс»

Другие эмитенты ВДО

Подписаться
Уведомить о
guest
3 комментариев
Старые
Новые Популярные
Межтекстовые Отзывы
Посмотреть все комментарии