На конец II кв. 2023 года, ПАО "Россети" - финансово устойчивое, незакредитованное, относительно ликвидное, среднеэффективное предприятие. Выручка в отчётном периоде составила 160 925.6 млн, чистая прибыль 202 242.5 млн рублей.
На 1 рубль собственного капитала приходится 0.37 рубля заёмных денег. Заёмный капитал обеспечен собственными резервами на 100%. Общая задолженность компании состоит из 405 603.9 млн рублей долгосрочных обязательств и 100 020.7 млн текущих. Текущие обязательства включают в себя 69 352.4 млн срочных и 30 668.4 млн краткосрочных рублей. Ликвидность по срочным обязательствам достаточная, по менее срочным - то же. В отчётном периоде компания взяла на себя дополнительно 24 571.1 млн рублей долгосрочных и вернула 909.7 млн рублей краткосрочных денег. Инвестиционный риск минимальный. Кредитоспособность предприятия средняя. ЛИСП рейтинг: rlA+
ПАО "Россети"
Общие сведения
ПАО "Россети" | |
---|---|
ИНН | 4716016979 |
Полное наименование | Публичное акционерное общество "Федеральная сетевая компания - Россети" |
Вид экономической деятельности | Передача электроэнергии и технологическое присоединение к распределительным электросетям |
Сектор рынка по ОКВЭД | Обеспечение электрической энергией, газом и паром, кондиционирование воздуха |
Юридический адрес | 117630, г. Москва, ул. Академика Челомея, д. 5а |
Сайт компании | https://www.rosseti.ru/ |
Эксперное мнение | https://fapvdo.ru/db-4716016979/ |
Облигации ПАО "Россети"
Акции ПАО "Россети"
Основные финансовые показатели ПАО "Россети"
II квартал 2023 г. | |
---|---|
Единица измерения | Тысячи рублей |
Уставный капитал | 1 056 730 051 |
Внеоборотные активы | 1 624 006 523 |
Оборотные активы | 256 333 608 |
Капитал и резервы | 1 363 690 482 |
Долгосрочные обязательства | 405 603 946 |
Краткосрочные обязательства | 111 045 703 |
Ресурсная база | 1 880 340 131 |
Финансовое состояние ПАО "Россети"
Динамика финансового состояния и финансовой устойчивости ПАО "Россети"
Описание
Компания ПАО "Россети" показала в отчётном периоде рост финансового состояния на 33% и рост финансовой устойчивости на 12%. Разница между показателями сократилась с 16п до 5п.
Уровни финансового состояния и финансовой устойчивости предприятия должны находиться как можно ближе друг к другу и "смотреть" в одном направлении. Рекомендованная разница в показателях, до 10 пунктов.
Финансовое результаты ПАО "Россети"
Динамика доходов и долгов ПАО "Россети"
Описание
К концу отчётного периода доход предприятия достиг отметки в 324 130 млн рублей.
Долг, ПАО "Россети", вырос на 8% и составил 505 625 млн рублей.
* Нет данных по финансовым результатам за 2022 период.
Под долгом предприятия подразумевается заёмный капитал ПАО "Россети" на конец отчётного периода. Идеальное соотношение дохода к долгу: долг падает - доход растёт; доход выше долга.
II квартал 2023 г. | |
---|---|
Единица измерения | Тысячи рублей |
Выручка | 160 925 629 |
Себестоимость продаж | -88 500 871 |
Управленческие расходы | -4 005 149 |
Доходы от участия в других организациях | 6 317 207 |
Проценты к получению | 6 614 169 |
Проценты к уплате | -5 797 298 |
Прочие доходы | 150 272 930 |
Прочие расходы | -9 186 086 |
Налог на прибыль | -14 398 002 |
Прочее | -4 |
Чистая прибыль
Динамика чистой прибыли ПАО "Россети"
Описание
Чистая прибыль ПАО "Россети" в отчётном периоде составила 202 242.5 млн рублей.
* Нет данных по финансовым результатам за 2022 период.
Чистая прибыль складывается из совокупного дохода компании за вычетом себестоимости продаж, коммерческих и управленческих расходов, уплаты процентов по обязательствам и налоговых отчислений.
Закредитованность
Динамика закредитованности ПАО "Россети"
Описание
Закредитованность ПАО "Россети": 0.37, что на 30% меньше чем в прошлом отчётном периоде.
Закредитованность предприятия отражает отношение заёмного капитала к собственному. Максимально-допустимое значение: 1.5. При бо́льших показателях, компания считается закредитованной.
Денежные потоки ПАО "Россети"
II квартал 2023 г. | |
---|---|
Единица измерения | Тысячи рублей |
Операционный | 177 909 216 |
Инвестиционный | -415 660 940 |
Финансовый | 523 088 868 |
Совокупный | 285 337 144 |
Входящие денежные потоки | 700 998 084 |
Исходящие денежные потоки | 700 998 084 |
Описание
Денежные потоки ПАО "Россети" сбалансированы.
Денежные потоки компании позволяют отследить движение средств и оценить степень их излишка или недостатка.
Ликвидность ПАО "Россети"
Динамика ликвидности по краткосрочным обязательствам
Описание
Ликвидность ПАО "Россети" по срочным обязательствам достаточная. На балансе компании: высоколиквидных активов на 110 930 296 тыс рублей, кредиторской задолженности на 69 352 370 тыс рублей. Профицит ликвидности составляет 41 577 926 тыс рублей.
Ликвидность по краткосрочным обязательствам достаточная. На балансе компании: дебиторской задолженности 127 184 719 тыс рублей, краткосрочных обязательств на 30 668 366 тыс рублей. Профицит ликвидности составляет 96 516 353 тыс рублей.
Общий профицит ликвидности по текущим обязательствам: 138 094 279 тыс рублей.
Ликвидность - способность компании погасить обязательства перед кредиторами и партнёрами на момент составления баланса при условии, полного погашения контрагентами долгов перед организацией.
Оценка инвестиционного риска
УИР зависит от финансового состояния компании и компенсируется путём оптимальной доли ценных бумаг в портфеле.
Инвестиционные показатели за II квартал 2023 г.
- УКС предприятия: 79 и соответствует 2-му классу. Средняя кредитоспособность, средний риск для инвестиций.
- Финансовое состояние: 80 - близкое к оптимальному. Угроза потери инвестиций минимальная.
- Финансовая устойчивость: 85 - высокая. Имеется запас прочности по погашению краткосрочных и долгосрочных обязательств.
- Эффективность бизнеса: 61. Предприятие среднеэффективное.
ЛИСП рейтинг ПАО "Россети"
Отчётный период | Доля бумаг в портфеле, % | Инвестиционный риск | Вероятность банкротства, % | ЛИСП рейтинг |
---|---|---|---|---|
2016 г. | 3.99 | средний | 2.3 | rlA |
2017 г. | 4.00 | минимальный | 1.8 | rlA+ |
2018 г. | 4.00 | средний | 2.3 | rlA |
2019 г. | 4.07 | минимальный | 1.8 | rlA+ |
2020 г. | 4.04 | минимальный | 1.8 | rlA+ |
2021 г. | 3.98 | средний | 2.3 | rlA |
2022 г. | 3.38 | средний | 5.3 | rlBBB |
II квартал 2023 г. | 4.13 | минимальный | 1.8 | rlA+ |
Экспертное заключение
Проведённый финансовый анализ ПАО "Россети" за II квартал 2023 г., показал следующие инвестиционные характеристики компании: Инвестиционная вероятность банкротства: 1.8%
Статистическая вероятность банкротства: 1.2%
✔ Ликвидность: достаточная
✔ Закредитованность: 0.37
✔ Уровень Эффективности Бизнеса: 61
✔ Уровень КредитоСпособности: 79
✔ Уровень Инвестиционного Риска: 4.13
✔ Чистая прибыль: положительная
✔ Деятельность компании: не финансовая
Целесообразность инвестирования по купонной доходности: 7.6
Инвестиционный риск оправдан:
✔ высокой купонной доходностью
❌ надёжностью финансового состояния
На момент составления отчётности, вероятность получения дохода при инвестициях в облигации ПАО "Россети", выше риска потери инвестиций.