На конец II кв. 2023 года, АО "Трансмашхолдинг" - средне рискованное, незакредитованное, относительно ликвидное, малоэффективное предприятие. На 1 рубль собственного капитала приходится 1.43 рубля заёмных денег. Заёмный капитал обеспечен собственными резервами на 70%. Общая задолженность компании состоит из 30 580.0 млн рублей долгосрочных обязательств и 42 066.5 млн текущих. Текущие обязательства включают в себя 21 324.6 млн срочных и 20 741.8 млн краткосрочных рублей. Ликвидность по срочным обязательствам достаточная, по менее срочным - то же. В отчётном периоде компания взяла на себя дополнительно 9 777.3 млн рублей долгосрочных и вернула 3 674.2 млн рублей краткосрочных денег. Инвестиционный риск средний. Кредитоспособность предприятия умеренная. ЛИСП рейтинг: rlBBB
АО "Трансмашхолдинг"
Общие сведения
| АО "Трансмашхолдинг" | |
|---|---|
| ИНН | 7723199790 |
| Полное наименование | Акционерное общество "Трансмашхолдинг" |
| Вид экономической деятельности | Торговля оптовая за вознаграждение или на договорной основе |
| Сектор рынка по ОКВЭД | Торговля оптовая, кроме оптовой торговли автотранспортными средствами и мотоциклами |
| Юридический адрес | 115054, г. Москва, наб. Озерковская, д. 54, стр. 1 |
| Сайт компании | https://tmholding.ru/investor/ |
| Эксперное мнение | https://fapvdo.ru/db-7723199790/ |
Облигации АО "Трансмашхолдинг"
Акции АО "Трансмашхолдинг"
Основные финансовые показатели АО "Трансмашхолдинг"
| II квартал 2023 г. | |
|---|---|
| Единица измерения | Тысячи рублей |
| Уставный капитал | 1 115 215 |
| Внеоборотные активы | 60 649 199 |
| Оборотные активы | 62 951 838 |
| Капитал и резервы | 49 732 677 |
| Долгосрочные обязательства | 30 579 976 |
| Краткосрочные обязательства | 43 288 386 |
| Ресурсная база | 123 601 037 |
Финансовое состояние АО "Трансмашхолдинг"
Динамика финансового состояния и финансовой устойчивости АО "Трансмашхолдинг"
Описание
Компания АО "Трансмашхолдинг" показала в отчётном периоде рост финансового состояния на 25% и рост финансовой устойчивости на 8%. Разница между показателями сократилась с 15п до 8п.
Уровни финансового состояния и финансовой устойчивости предприятия должны находиться как можно ближе друг к другу и "смотреть" в одном направлении. Рекомендованная разница в показателях, до 10 пунктов.
Финансовое результаты АО "Трансмашхолдинг"
Динамика доходов и долгов АО "Трансмашхолдинг"
Описание
К концу отчётного периода доход предприятия достиг отметки в 63 273 млн рублей.
Долг, АО "Трансмашхолдинг", вырос на 2% и составил 72 646 млн рублей.
Под долгом предприятия подразумевается заёмный капитал АО "Трансмашхолдинг" на конец отчётного периода. Идеальное соотношение дохода к долгу: долг падает - доход растёт; доход выше долга.
| II квартал 2023 г. | |
|---|---|
| Единица измерения | Тысячи рублей |
| Выручка | 56 795 292 |
| Себестоимость продаж | -52 752 085 |
| Коммерческие расходы | -851 544 |
| Управленческие расходы | -3 531 288 |
| Доходы от участия в других организациях | 2 100 012 |
| Проценты к получению | 1 301 874 |
| Проценты к уплате | -1 863 265 |
| Прочие доходы | 3 076 287 |
| Прочие расходы | -485 790 |
| Налог на прибыль | -653 304 |
Чистая прибыль
Динамика чистой прибыли АО "Трансмашхолдинг"
Описание
Чистая прибыль АО "Трансмашхолдинг" в отчётном периоде составила 3 136.2 млн рублей.
Чистая прибыль складывается из совокупного дохода компании за вычетом себестоимости продаж, коммерческих и управленческих расходов, уплаты процентов по обязательствам и налоговых отчислений.
Закредитованность
Динамика закредитованности АО "Трансмашхолдинг"
Описание
Закредитованность АО "Трансмашхолдинг": 1.43, что на 2% меньше чем в прошлом отчётном периоде.
Закредитованность предприятия отражает отношение заёмного капитала к собственному. Максимально-допустимое значение: 1.5. При бо́льших показателях, компания считается закредитованной.
Денежные потоки АО "Трансмашхолдинг"
| II квартал 2023 г. | |
|---|---|
| Единица измерения | Тысячи рублей |
| Операционный | -5 285 321 |
| Инвестиционный | -2 016 452 |
| Финансовый | 5 187 585 |
| Совокупный | -2 114 188 |
| Входящие денежные потоки | 10 472 906 |
| Исходящие денежные потоки | 4 130 640 |
Описание
Баланс денежных потоков АО "Трансмашхолдинг" нарушен в сторону излишка средств на сумму: 6 342 266 тыс рублей.
Денежные потоки компании позволяют отследить движение средств и оценить степень их излишка или недостатка.
Ликвидность АО "Трансмашхолдинг"
Динамика ликвидности по краткосрочным обязательствам
Описание
Ликвидность АО "Трансмашхолдинг" по срочным обязательствам достаточная. На балансе компании: высоколиквидных активов на 24 728 009 тыс рублей, кредиторской задолженности на 21 324 628 тыс рублей. Профицит ликвидности составляет 3 403 381 тыс рублей.
Ликвидность по краткосрочным обязательствам достаточная. На балансе компании: дебиторской задолженности 38 195 170 тыс рублей, краткосрочных обязательств на 20 741 829 тыс рублей. Профицит ликвидности составляет 17 453 341 тыс рублей.
Общий профицит ликвидности по текущим обязательствам: 20 856 722 тыс рублей.
Ликвидность - способность компании погасить обязательства перед кредиторами и партнёрами на момент составления баланса при условии, полного погашения контрагентами долгов перед организацией.
Оценка инвестиционного риска
УИР зависит от финансового состояния компании и компенсируется путём оптимальной доли ценных бумаг в портфеле.
Инвестиционные показатели за II квартал 2023 г.
- УКС предприятия: 58 и соответствует 3-му классу. Умеренная кредитоспособность, высокий риск для инвестиций.
- Финансовое состояние: 60 - минимально допустимого уровня. Угроза потери инвестиций низкая.
- Финансовая устойчивость: 68 - средняя. Банкротство предприятия и объявление дефолта маловероятны.
- Эффективность бизнеса: 23. Предприятие малоэффективное.
ЛИСП рейтинг АО "Трансмашхолдинг"
| Отчётный период | Доля бумаг в портфеле, % | Инвестиционный риск | Вероятность банкротства, % | ЛИСП рейтинг |
|---|---|---|---|---|
| 2016 г. | 2.62 | умеренный | 9.2 | rlBB |
| 2017 г. | 4.26 | минимальный | 1.3 | rlAA- |
| 2018 г. | 4.08 | минимальный | 1.8 | rlA+ |
| 2019 г. | 3.96 | средний | 2.3 | rlA |
| 2020 г. | 4.51 | минимальный | 0.7 | rlAA |
| 2021 г. | 4.16 | минимальный | 1.8 | rlA+ |
| II квартал 2022 г. | 2.44 | умеренный | 11.1 | rlBB- |
| 2022 г. | 2.78 | умеренный | 9.2 | rlBB |
| II квартал 2023 г. | 3.21 | средний | 5.3 | rlBBB |
Экспертное заключение
Проведённый финансовый анализ АО "Трансмашхолдинг" за II квартал 2023 г., показал следующие инвестиционные характеристики компании: Инвестиционная вероятность банкротства: 5.3%
Статистическая вероятность банкротства: 3.5%
✔ Ликвидность: достаточная
✔ Закредитованность: 1.43
✔ Уровень Эффективности Бизнеса: 23
✔ Уровень КредитоСпособности: 58
❌ Уровень Инвестиционного Риска: 3.21
✔ Чистая прибыль: положительная
✔ Деятельность компании: не финансовая
Целесообразность инвестирования по купонной доходности: 4
Инвестиционный риск оправдан:
✔ высокой купонной доходностью
❌ надёжностью финансового состояния
На момент составления отчётности, вероятность получения дохода при инвестициях в облигации АО "Трансмашхолдинг", выше риска потери инвестиций.
