На конец II кв. 2022 года, АО "МХК Еврохим" - средне рискованное, незакредитованное, частично неликвидное, среднеэффективное предприятие. На 1 рубль собственного капитала приходится 0.57 рубля заёмных денег. Заёмный капитал обеспечен собственными резервами на 100%. Общая задолженность компании состоит из 95 924.3 млн рублей долгосрочных обязательств и 134 416.4 млн текущих. Текущие обязательства включают в себя 3 332.5 млн срочных и 131 083.9 млн краткосрочных рублей. Ликвидность по срочным обязательствам достаточная, по менее срочным - недостаточная. В отчётном периоде компания погасила 26 108.3 млн рублей долгосрочных и заняла 48 782.8 млн рублей краткосрочных денег. Инвестиционный риск средний. Кредитоспособность предприятия умеренная. ЛИСП-рейтинг: rlBBB+
АО "МХК Еврохим"
Навигация
Общие сведения
| АО "МХК Еврохим" | |
|---|---|
| ИНН | 7721230290 |
| Полное наименование | Акционерное общество "Минерально-химическая компания Еврохим" |
| Вид экономической деятельности | Деятельность по управлению финансово-промышленными группами |
| Сектор рынка по ОКВЭД | Деятельность головных офисов; консультирование по вопросам управления |
| Юридический адрес | 115054, г. Москва, ул. Дубининская, д.53, стр.6 |
| Сайт компании | https://www.eurochem.ru/ |
Облигации АО "МХК Еврохим"
На Московской бирже компания представлена следующими облигациями:
| Инструмент | ISIN | Доходность, % | Купон, % | НКД | Дата купона | Погашение |
|---|---|---|---|---|---|---|
| ЕврХимБ1Р8 | RU000A101LJ0 | 9.04 | 8.05 | 23.82 | 18.04.2023 | 15.04.2025 |
| ЕврХимБ1Р5 | RU000A100LV7 | 7.99 | 7.85 | 3.23 | 19.07.2023 | 19.07.2023 |
| ЕврХимБ1Р6 | RU000A100RG5 | 8.24 | 7.85 | 16.56 | 17.02.2023 | 18.08.2023 |
| ЕврХимБ1Р7 | RU000A101L96 | 0.00 | 8.25 | 25.54 | 13.04.2023 | 10.04.2025 |
| Облигационный долг, тыс: 58 000 000 | ||||||
Основные финансовые показатели АО "МХК Еврохим"
| II квартал 2022 г. | |
|---|---|
| Единица измерения | Тысячи рублей |
| Уставный капитал | 6 800 010 |
| Внеоборотные активы | 483 111 135 |
| Оборотные активы | 152 361 041 |
| Капитал и резервы | 404 086 235 |
| Долгосрочные обязательства | 95 924 251 |
| Краткосрочные обязательства | 135 461 690 |
| Ресурсная база | 635 472 176 |
Финансовое состояние АО "МХК Еврохим"
Уровни финансового состояния и финансовой устойчивости предприятия должны находиться как можно ближе друг к другу и "смотреть" в одном направлении. Рекомендованная разница в показателях, до 10 пунктов.
Динамика финансового состояния и финансовой устойчивости АО "МХК Еврохим"
Компания АО "МХК Еврохим" показала в отчётном периоде рост финансового состояния на 19% и рост финансовой устойчивости на 53%. Разница между показателями увеличилась с 7п до 8п.
Финансовое результаты АО "МХК Еврохим"
Под долгом предприятия подразумевается заёмный капитал АО "МХК Еврохим" на конец отчётного периода. Идеальное соотношение дохода к долгу: долг падает - доход растёт; доход выше долга.
Динамика доходов и долгов АО "МХК Еврохим"
К концу отчётного периода доход предприятия достиг отметки в 64 958 млн рублей. Долг, АО "МХК Еврохим", вырос на 12% и составил 230 341 млн рублей.
| II квартал 2022 г. | |
|---|---|
| Единица измерения | Тысячи рублей |
| Выручка | 6 093 653 |
| Себестоимость продаж | -5 519 034 |
| Коммерческие расходы | -4 529 |
| Управленческие расходы | -204 057 |
| Доходы от участия в других организациях | 39 616 857 |
| Проценты к получению | 4 012 388 |
| Проценты к уплате | -6 034 797 |
| Прочие доходы | 15 234 627 |
| Прочие расходы | -862 533 |
| Налог на прибыль | -2 596 393 |
Чистая прибыль
Чистая прибыль складывается из совокупного дохода компании за вычетом себестоимости продаж, коммерческих и управленческих расходов, уплаты процентов по обязательствам и налоговых отчислений.
Динамика чистой прибыли АО "МХК Еврохим"
Чистая прибыль АО "МХК Еврохим" в отчётном периоде составила 49 736.2 млн рублей.
Закредитованность
Закредитованность предприятия отражает соотношение собственного капитала к заёмному. Максимально-допустимое значение: 1.5. При бо́льших показателях, компания считается закредитованной.
Динамика закредитованности АО "МХК Еврохим"
Закредитованность АО "МХК Еврохим": 0.57, что на 2% меньше чем в прошлом отчётном периоде.
Денежные потоки АО "МХК Еврохим"
| II квартал 2022 г. | |
|---|---|
| Единица измерения | Тысячи рублей |
| Операционный | 38 366 782 |
| Инвестиционный | 16 420 823 |
| Финансовый | -20 106 355 |
| Совокупный | 34 681 250 |
| Входящие денежные потоки | 58 473 137 |
| Исходящие денежные потоки | 51 102 073 |
Ликвидность АО "МХК Еврохим"
Ликвидность - способность компании погасить обязательства перед кредиторами и партнёрами на момент составления баланса при условии, полного погашения контрагентами долгов перед организацией.
Динамика ликвидности по краткосрочным обязательствам
Ликвидность АО "МХК Еврохим" по срочным обязательствам достаточная. На балансе компании: высоколиквидных активов на 135 337 516 тыс рублей, кредиторской задолженности на 3 332 540 тыс рублей. Профицит ликвидности составляет 132 004 976 тыс рублей.
Ликвидность по краткосрочным обязательствам недостаточная. На балансе компании: дебиторской задолженности 16 741 280 тыс рублей, краткосрочных обязательств на 131 083 885 тыс рублей. Дефицит ликвидности составляет 114 342 605 тыс рублей.
Общий профицит ликвидности по текущим обязательствам: 17 662 371 тыс рублей.
Оценка инвестиционного риска
УИР зависит от финансового состояния компании и компенсируется путём оптимальной доли ценных бумаг в портфеле.
Инвестиционные показатели за II квартал 2022 г.
- УКС предприятия: 48 и соответствует 3-му классу. Умеренная кредитоспособность, высокий риск для инвестиций.
- Финансовое состояние: 64 - минимально допустимого уровня. Угроза потери инвестиций низкая.
- Финансовая устойчивость: 72 - средняя. Банкротство предприятия и объявление дефолта маловероятны.
- Эффективность бизнеса: 70. Предприятие среднеэффективное.
ЛИСП-рейтинг АО "МХК Еврохим"
| Отчётный период | Доля бумаг в портфеле, % | Инвестиционный риск | Вероятность банкротства, % | ЛИСП рейтинг |
|---|---|---|---|---|
| 2017 г. | 4.55 | минимальный | 0.7 | rlAA |
| 2018 г. | 4.64 | минимальный | 0.4 | rlAA+ |
| 2019 г. | 4.11 | минимальный | 1.8 | rlA+ |
| 2020 г. | 4.17 | минимальный | 1.8 | rlA+ |
| 2021 г. | 2.54 | умеренный | 11.1 | rlBB- |
| II квартал 2022 г. | 3.41 | средний | 4.3 | rlBBB+ |
Экспертное заключение
Проведённый финансовый анализ АО "МХК Еврохим" за II квартал 2022 г., показал следующие инвестиционные характеристики компании:Инвестиционная вероятность банкротства: 4.3%
Статистическая вероятность банкротства: 2.9%
✔ Ликвидность: достаточная
✔ Закредитованность: 0.57
✔ Уровень Эффективности Бизнеса: 70
❌ Уровень КредитоСпособности: 48
❌ Уровень Инвестиционного Риска: 3.41
✔ Чистая прибыль: положительная
❌ Деятельность компании: финансоваяЦелесообразность инвестирования по купонной доходности: 4.4
Инвестиционный риск оправдан:
✔ высокой купонной доходностью
❌ надёжностью финансового состоянияНа момент составления отчётности, вероятность получения дохода при инвестициях в облигации АО "МХК Еврохим", выше риска потери инвестиций.
Финансовый анализ компании проведён с помощью ЛИСП-2.
экспресс анализ
Подпишитесь на бесплатные аналитические обзоры, узнайте как предсказать дефолт без знаний за 5 минут и скачайте бесплатный ЛИСП-ИР для анализа эмитентов после оформления подписки.